금리 발작에도 AI 혼자 살았다? 21년 트레이더의 투자 핵심 분석!

금리 발작과 AI 주식, 그리고 한국 시장 이야기

금리가 왜 갑자기 올랐을까?

• 원인: 단순히 물가 걱정 때문만은 아니었어. 미국에서 발표된 경제 지표(PMI 제조업, 서비스업 지수)가 예상보다 훨씬 좋게 나왔기 때문이야. 경제 활동이 활발해지면서 돈을 빌리려는 수요가 늘어날 거라고 생각해서 금리가 오른 거지.
• 결과: 금리가 오르면서 주식 시장도 영향을 받았지만, AI 관련주는 크게 흔들리지 않았어. 오히려 경제가 좋아서 금리가 오른다는 점 때문에 AI 관련주는 어느 정도 상승세를 유지할 수 있었던 것 같아.

미국 시장은 어땠을까?

• AI 관련주: 메타의 '뮤즈'라는 새로운 AI 모델 발표 때문에 CPU 관련주들이 강세를 보였어. 하지만 금요일에는 전반적으로 조정을 받았지. 그래도 AI 관련주들은 금리 상승에도 불구하고 추세를 유지하고 있어서 긍정적이야.
• 금리 민감주: 은행, 자동차, 전력 인프라 같은 금리에 민감한 종목들은 금리 상승 때문에 하락세를 보였어. 특히 전력 인프라 관련 종목들은 큰 폭으로 떨어졌지.
• 결론: 미국 시장은 AI 관련주와 금리 민감주가 다르게 움직이는 '디커플링' 현상을 보였어. AI 관련주는 괜찮았지만, 금리에 민감한 종목들은 어려움을 겪었지.

한국 시장은 어떨까?

• AI 관련주 (반도체, IT 부품): 삼성전자, SK하이닉스, 삼성전기 같은 종목들이 박스권 상단까지 올라왔지만, 아직 확실한 상승 전환은 아니야. 미국 시장에서도 메모리 반도체가 주도주가 아니기 때문에 한국 시장도 작년만큼의 강세를 보이기는 어려울 수 있어.
• 기타 섹터: 2차전지, 정유, 금융, 자동차, 조선, 방산 등 다른 섹터들은 전반적으로 힘을 못 쓰고 있어. 대부분 박스권에 갇혀 있거나 하락 추세를 보이고 있지.
• 환율: 원/달러 환율이 다시 하락세로 돌아섰어. 이건 한국 투자자들에게는 좋은 소식이지만, 미국 주식 투자 시 환차익에 대한 기대는 낮춰야 할 것 같아.
• 결론: 한국 시장은 AI 관련주 외에는 뚜렷한 상승 모멘텀이 부족해. 삼성전자, SK하이닉스, 삼성전기가 움직여야 시장 전체가 살아날 수 있을 텐데, 아직은 지켜봐야 할 것 같아.

투자 전략은?

• AI 관련주 집중: 높아진 금리보다 더 높은 기대 수익을 얻을 수 있는 AI 관련주에 집중하는 것이 좋아.
• 신중한 접근: 아직은 상승 전환이 확실하지 않으니, 상승 전환이 나타나는 종목들을 중심으로 순차적으로 대응하는 것이 좋겠어.
• 한국 시장: AI 관련주 외에는 투자 모멘텀이 약하니, 전반적으로는 중립적인 관점으로 시장을 바라보는 것이 필요해.

마지막으로

• 저녁 8시에 라이브 방송을 하는 것이 더 편하고 참여하기도 쉬운 것 같아. 앞으로도 특별한 일이 없으면 저녁 8시에 라이브를 진행할 예정이야.
• 다음 주 라이브는 10월 5일 월요일 저녁 8시에 진행될 예정이니 참고해!