버핏의 마지막 베팅? 지금 증시, AI 혁명 놓치면 후회할 5가지!
워렌 버핏, 빅테크에 푹 빠지다! 😮
오랜만에 워렌 버핏 아저씨가 CNBC에 나와서 한 시간 동안 인터뷰를 했어. 혼란스러운 시장에서 마음을 편하게 해주는 분인데, 이번 인터뷰에서 가장 놀라운 건 바로 빅테크를 엄청 좋게 봤다는 거야!
알파벳(구글)은 내 최애! ❤️
특히 알파벳(구글)을 딱 집어서 좋다고 했는데, 버핏 아저씨는 "이건 내가 직접 고른 거야!"라고 강조했어. 단기적인 실적은 모르겠지만, 워렌 버핏은 몇 달 보고 투자하는 게 아니니까 알파벳을 정말 좋게 보고 있대.
버핏 아저씨는 알파벳이 월가에서 파는 상품이나 종목들 90~95%보다 더 나을 가능성이 높다고 자신감을 보였어. 엄청나지?
근데 인터뷰하는 사람이 "그럼 포트폴리오 3등 정도 되는 거예요?"라고 물었더니, 버핏 아저씨는 "아니, 5~6등 정도야. 애플, 철도, 아멕스(신용카드), 비상장 버크셔(보험회사)를 더 좋아해."라고 했어.
알파벳은 최근 1년 반 동안 버핏 아저씨가 엄청나게 사 모으고 있어. 처음 살 때보다 5배나 더 늘렸대! 그래서 지금 버크셔 포트폴리오에서 애플(1등), 아멕스(2등) 다음으로 알파벳이 3등으로 올라왔다고 해. 코카콜라를 밀어내고 말이야!
왜 빅테크를 좋아하게 됐을까? 🤔
버핏 아저씨는 빅테크를 산 이유가 기술주라서가 아니라, 돈을 잘 버는 기업이라서라고 했어. 매년 30% 이상 수익을 낼 수 있는 기업을 좋아하는데, 알파벳이 딱 그렇다는 거야. 이걸 어려운 말로 ROIC(자기자본이익률)라고 하는데, 100만 원 투자해서 30만 원을 벌 수 있는 기업을 말하는 거지.
이런 높은 수익률은 경쟁자들이 쉽게 따라올 수 없는 강력한 경쟁력(경제적 해자)이 있다는 뜻이래. 마치 100년 전 철도처럼 말이야!
AI 시대, 빅테크는 21세기의 철도! 🚂
버핏 아저씨는 빅테크가 지금 AI 인프라에 투자하는 게 100년 전 철도 깔 때랑 똑같다고 비유했어. 이걸 '디지털 철도'라고 부르는데, 한번 깔아놓으면 후발주자들이 절대 따라올 수 없다는 거야. 그래서 철도주를 좋아하는 것처럼 빅테크도 그렇게 될 거라고 보는 거지.
지금은 빅테크 주가가 안 좋고 사람들이 우려하지만, 앞으로 엄청난 현금 흐름을 가져다줄 거라고 예상하고 있어. 마치 AI 시대에 구글을 안 쓸 수 없게 되는 것처럼 말이야.
버핏 아저씨의 투자 원칙 💡
버핏 아저씨는 예전에는 빅테크를 좋아하지 않았어. 왜냐하면 투자를 안 하고 현금만 빨아먹는 것처럼 보였고, 무형 자산이라 이해하기 어려웠기 때문이야. 하지만 지금은 빅테크가 데이터 센터 같은 실물 자산에 돈을 쏟아붓는 걸 보고 마음이 바뀐 거지. 이건 마치 철도처럼 진입 장벽이 높다고 생각하는 거야.
버핏 아저씨는 항상 남들보다 1~2년 앞서서 투자한다고 해. 사람들이 "왜 저걸 사지?" 할 때 사서 나중에 대박이 나는 거지. 지금 빅테크에 투자하는 것도 그런 맥락일 수 있어.
애플은 여전히 최고! 🍎
애플에 대한 믿음은 변함없다고 했어. 애플을 기술 기업이 아니라 역사상 가장 위대한 소비재 기업으로 본다고 해. 사람들이 목마르면 콜라를 마시듯, 필요하면 아이폰을 사는 것처럼 말이야.
시장은 도박판? 🎲
버핏 아저씨는 지금 시장을 '도박판'이라고 비판했어. 월가와 정부가 수수료와 세금을 벌기 위해 끊임없이 거래를 유도한다고 말이야. 그래서 아는 것만 투자하고, 오래 유지될 수 있는 기업에 투자하는 것이 중요하다고 강조했어.
결론적으로, 버핏 아저씨는 혼란스러운 시장에서 훌륭한 기업이나 시장 지수에 투자하고 아무것도 안 하는 게 훨씬 낫다고 말했어.
핵심 정리! 📝
- 워렌 버핏, 빅테크를 좋게 봄! 특히 알파벳(구글)을 높이 평가.
- 알파벳은 버크셔 포트폴리오 3등으로 올라섬.
- 빅테크의 AI 인프라 투자는 21세기 철도 혁명과 같다고 비유.
- 높은 ROIC(자기자본이익률)와 진입 장벽을 중요하게 봄.
- 애플은 여전히 최고의 소비재 기업으로 봄.
- 현재 시장은 도박판이라고 비판하며, 아는 것만 투자하고 오래 유지될 기업에 투자하라고 조언.
이번 인터뷰는 혼란스러운 시장에서 투자 원칙을 다시 한번 되새기게 해주는 좋은 기회였던 것 같아! 😊