**수급 걱정 끝! 미친듯이 몰려올 '이것'으로 대박 터뜨릴 기회 [더블업]**

하나증권 메가 경품 페스티벌 & 반도체 시장 분석

🎁 하나증권 역대급 이벤트!

• 이벤트 이름: 메가 경품 페스티벌
• 경품: GV90 (대박!)
• 참여 방법:
  • 매일 접속만 해도 응모권 3개 지급!
  • 응모권으로 추첨 참여 가능
  • 응모권 당첨 안 돼도 쿠폰 지급 (선착순 1천명)
• 꿀팁: 오전 9시, 12시, 오후 3시에 접속하면 더 좋아요!

📈 반도체 시장, 왜 우리만?

• 미국 반도체는 올랐는데 우리 시장은 왜 이러냐고?
• 이유: 속도가 예전보다 느릴 수밖에 없어.
• 하이닉스: ADR 프리미엄 줄면서 움직임. 평균 수준으로 맞춰지는 중.
• 삼성전자: 너무 안 갔던 만큼 자금이 몰리는 중.
• 하이닉스 vs 삼성전자:
  • 하이닉스: 단기 매매, 짧게 보는 사람들에게 매력적. 베타가 커서 더 잘 움직이는 것처럼 보임.
  • 삼성전자: HBM4 증설, 27년도 매출 비중 증가 기대. 개인적으로는 삼성전자가 더 매력적이라고 봄.

💡 HBM 시장, 무궁무진한 성장 가능성!

• HBM 성장: 50%? 60%? 100%? 아직 모름!
• 구글: TPU 생산량 3배 이상 늘릴 예정.
• 삼성전자 & 마이크론: 구글 TPU에 들어가는 HBM 커버 가능성 높음.
• 에이직 반도체: 엔비디아 외에 에이직 반도체 시장도 커지고 있음.
• 증설: 엔비디아 향과 에이직 향을 거의 똑같은 규모로 증설 중.
• 수출 단가 하락? HBM3 단가는 일시적으로 떨어질 수 있지만, 신제품 가격은 더 오를 것.
• 포시장을 준비: 단가는 당연히 올라갈 것. 최소 두 배 가까이 상승 예상.

💰 자사주 매입 종료? 걱정 마세요!

• 자사주 매입 끝나도 걱정할 필요 없음. 사 줄 사람이 있으면 팔리는 거고, 없으면 안 팔리는 것.
• 개인 예탁 자산이 줄어서 살 사람이 없다는 말은 바보 같은 소리.
• 주가가 오르면 예탁 자산은 다시 늘어남.

🚀 반도체 소부장, 이제는 봐야 할 때!

• 반도체 시장 확산 본격화 가능성 높음.
• 투자 관점 5가지 요약:
  • 증착: 국산화율 제일 높음. 원익 IPS, 유진테크 등.
  • 독점 기업: HPS, 파크시스템즈, 리노공업 등. 영업이익률 좋음.
  • HBM 관련주: 한미반도체, HPSP, PSK 홀딩스 등. 여전히 주목.
  • 국산화 스토리: KC텍 (CMP 장비). 다른 종목보다 좋았음.
  • 계측 장비: FST, SNS텍, 오로스, 넥스틴 등.

🚗 현대차, 6개월 이상 기다릴 수 없다면 정리!

• 모멘텀 부족: 지금은 모멘텀이 없음.
• 로봇 관련 연구 센터: 복정동에 자율주행 및 로봇 연구 센터 건립 중.
• 엔비디아 협업: 젠슨 황 CEO와 연구진 파견, 협업 논의.
• 조인트 벤처 설립 가능성: 엔비디아와 협력 이벤트 기대.
• 옵티머스 생산: 테슬라와 협력 가능성.
• 싸지만, 다시 확인하는 과정: 예전처럼 이슈가 나왔을 때처럼 바로 가기는 어려움. 길게 봐야 함.

🗓️ 9월 전략: 현금 보유자는 슬슬 모아가자!

• 현금 보유자: 슬슬 모아가야 할 구간. 10월에 사면 늦을 수 있음.
• 보유자: 팔 생각 말고 끌고 갈 생각.
• 반도체 관련주: 60일선, 120일선 저항 돌파하면 가벼워질 수 있음.